Μαρινάκης: Εισαγωγή Capital Tankers στο Όσλο με $5,1 δισ.
Σε μια κίνηση που αναμένεται να αναταράξει τα ναυτιλιακά δεδομένα, ο Έλληνας
εφοπλιστής Βαγγέλης Μαρινάκης προχωρά στην εισαγωγή της εταιρείας Capital Tankers στο χρηματιστήριο του Όσλο (Euronext Growth Oslo). Η αποτίμηση της εταιρείας εκτιμάται στα 5,1 δισεκατομμύρια δολάρια (enterprise value), ενώ σύμφωνα με πληροφορίες εξετάζεται σοβαρά και το ενδεχόμενο διπλής εισαγωγής (double listing) στις Ηνωμένες Πολιτείες.Η εταιρεία, με έδρα την Αθήνα, αναμένεται να αντλήσει έως και 345 εκατομμύρια δολάρια μέσω ιδιωτικής τοποθέτησης μετοχών στη νορβηγική πρωτεύουσα. Τα κεφάλαια αυτά θα κατευθυνθούν στη χρηματοδότηση ενός φιλόδοξου προγράμματος ναυπήγησης νέων πλοίων, ενισχύοντας την παρουσία του ομίλου στη διεθνή ναυτιλία.
Η στρατηγική κίνηση και τα οικονομικά στοιχεία
Η συναλλαγή, της οποίας κοινοί παγκόσμιοι συντονιστές θα είναι οι Fearnley Securities και Pareto Securities, αναμένεται να ολοκληρωθεί με την έναρξη διαπραγμάτευσης γύρω στις 17 Μαρτίου. Η ιδιωτική τοποθέτηση θα πραγματοποιηθεί στην τιμή των 134 νορβηγικών κορωνών (περίπου 0,14 δολάρια) ανά μετοχή, προσφέροντας ακαθάριστα έσοδα ύψους 300 εκατ. δολαρίων, με προοπτική τα 45 επιπλέον εκατομμύρια μέσω υπερκάλυψης.
Ο διευθύνων σύμβουλος της Capital Tankers, Jerry Kalogiratos, τόνισε τη μοναδικότητα της επενδυτικής ευκαιρίας:
"Η Capital Tankers προσφέρει μια μοναδική ευκαιρία επένδυσης στον νεότερο και τεχνολογικά πιο προηγμένο στόλο δεξαμενόπλοιων αργού στις δημόσιες αγοστές... με σαφή δέσμευση για αποδόσεις προς τους μετόχους."
Ο στόλος και το πρόγραμμα νεότευκτων
Η νέα εισηγμένη εταιρεία ξεκινά την πορεία της με στόλο 30 δεξαμενόπλοιων. Η σύνθεση του στόλου αναδεικνύει τη στρατηγική εστίαση σε σύγχρονες λύσεις μεταφοράς:
- 12 VLCC (Very Large Crude Carriers)
- 10 Suezmax
- 8 Aframax/LR2
Επιπλέον, η εταιρεία διαθέτει options για 13 νεότευκτα, τα οποία θα πρέπει να ασκηθούν έως το τέλος του έτους σε προκαθορισμένη τιμή, δίνοντας σημαντική προαιρετικότητα για επέκταση. Αξίζει να σημειωθεί ότι η Capital Tankers θα έχει δικαίωμα πρώτης άρνησης για 10 χρόνια σε όλα τα νέα VLCC, aframax και suezmax του ευρύτερου ομίλου Μαρινάκη.
Στόχευση και Market Context
Η κίνηση του Έλληνα εφοπλιστή έρχεται σε μια περίοδο έντονης άνθησης της αγοράς δεξαμενόπλοιων, με ιστορικά υψηλά ναύλων για τα VLCC. Ο τελικός στόχος της διοίκησης είναι η μετάβαση στην κύρια αγορά του Όσλο, ενώ εξετάζεται και διπλή εισαγωγή στις ΗΠΑ, ακολουθώντας το παράδειγμα εταιρειών όπως η Frontline και η Okeanis Eco Tankers.
Ο Βαγγέλης Μαρινάκης, ο οποίος διαθέτει ήδη εισηγμένο όχημα στις ΗΠΑ για τα πλοία μεταφοράς αερίου (Capital Clean Energy Carriers), είχε εξετάσει παρόμοια κίνηση για τα δεξαμενόπλοια πέντε χρόνια πριν, επιλέγοντας τότε την ιδιωτική δομή. Η σημερινή εξέλιξη σηματοδοτεί την επιστροφή του στις δημόσιες αγορές για τον κλάδο των τάνκερ, εκμεταλλευόμενος τα θετικά δεδομένα της αγοράς.